Il voto di Etica Sgr
Sui seguenti punti Etica Sgr ha espresso voto in maniera non conforme a quanto raccomandato dal management:
Sezione ordinaria
3.2 – Nomina dei componenti del Consiglio di Amministrazione
Etica Sgr ha supportato la lista di candidati alla carica di Consiglieri presentata da un gruppo di investitori istituzionali, tra cui Etica, coordinata da Assogestioni. La lista è a rappresentanza degli azionisti di minoranza.
6.1 – Sezione I: Politica in materia di remunerazione 2024
Etica Sgr ha votato contro l’approvazione della politica proposta, in quanto non viene fornita una chiara informativa relativamente al valore assoluto della componente fissa della remunerazione, il valore target del piano di incentivi a lungo termine (LTIP) e il tetto massimo del piano di incentivi a breve termine (STIP).
6.2 – Sezione II: Compensi e remunerazioni 2023
Etica Sgr ha votato contro l’approvazione della seconda sezione della politica in materia di remunerazione in quanto, in seguito alla maturazione di un incentivo a lungo termine relativo al periodo 2021-2024, è stata rilevata una discrepanza tra la retribuzione e la performance aziendale registrata.
Sezione straordinaria
1 – Modifica dell’articolo 10, 15 e 22 dello Statuto Sociale
Etica Sgr ha votato contro l’inserimento del comma 3-bis all’interno dell’articolo 10 dello statuto sociale, in quanto la modifica dell’articolo permetterebbe la partecipazione e l’intervento all’interno dell’assemblea degli azionisti esclusivamente attraverso la delega, e questa modalità potrebbe indebolire i diritti degli azionisti. Le modifiche proposte per gli articoli 15 e 22 sono modifiche puramente formali.
Altri punti all’Ordine del Giorno
Sui restanti punti all’Ordine del Giorno, Etica Sgr ha espresso voto favorevole, in quanto coerenti con la Politica di engagement di Etica Sgr.
Ordine del Giorno
Parte ordinaria
- Approvazione del Bilancio di esercizio di ERG S.p.A. chiuso al 31 dicembre 2023
A FAVORE 1.4 - Proposta di destinazione dell’utile di esercizio
A FAVORE 1.4 -
- Determinazione del numero dei componenti del Consiglio di Amministrazione
A FAVORE 1.1 - Nomina dei componenti del Consiglio di Amministrazione
LISTA ASSOGESTIONI 1.1 - Nomina del Presidente del Consiglio di Amministrazione
A FAVORE 1.1 - Determinazione dei compensi spettanti ai componenti il Consiglio di Amministrazione per l’esercizio 2024-2026
A FAVORE 1.3.2 - Determinazione dei compensi spettanti ai componenti dei Comitati consiliari, previsti dal Codice di Corporate Governance promosso da Borsa Italiana S.p.A., per gli esercizi 2024-2026
A FAVORE 1.3.2
- Determinazione del numero dei componenti del Consiglio di Amministrazione
- Autorizzazione all’acquisto ed all’alienazione di azioni proprie, previa revoca della precedente autorizzazione deliberata dall’Assemblea degli Azionisti il 26 aprile 2023
A FAVORE 1.2
- Piano di incentivazione pluriennale (Sistema LTI 2024-2026)
A FAVORE 1.3.1
Parte straordinaria
- Proposta di modifiche dello Statuto Sociale (inserimento del comma 3-bis nell’art. 10 dello Statuto Sociale, modifica del comma 5-bis dell’art. 15 e dei commi 10 e 18 dell’art. 22)
CONTRO N/A
